Основные характеристики и виды гибких смет:   Для анализа решений, принимаемых на стадии оперативного

Метод составления бюджета, согласно которому все виды деятельности переоцениваются каждый раз при составлении бюджета, называется бюджетом нулевой точки. При этом оцениваются отдельные уровни каждого вида деятельности, и выбранная комбинация приводится в соответствии с имеющимися в наличии денежными средствами.

Бюджет нулевой точки требует планирования каждой части деятельности организации «с нуля».

При составлении бюджета нулевой точки необходимо выполнять следующие требования:

1. Разработка комплекса решений.

Комплекс решений разрабатывается руководителем компании и содержит информацию :

— о функциях отдела;

— о критериях оценки деятельности отдела;

— о затратах и результатах деятельности отдела на разных уровнях финансирования;

— о последствиях, которые могут возникнуть в результате того, что отдел не будет функционировать на этих уровнях.

Комплекс решений представляет собой «документ, который определяет и описывает конкретный вид деятельности таким образом, что главный руководитель может:

— оценить его и классифицировать его, основываясь на сравнении с другими видами деятельности, которые конкурируют между собой за получение ограниченных денежных ресурсов;

— принять решение: утвердить его или нет» (Питер А. Пирр из компании «Texas Instruments»).

2. Фактическая классификация комплексов решений с использованием анализа затрат и результатов. В результате этого составляется список классифицированных проектов и видов деятельности, который высшее руководство может использовать с целью оценки потребностей и приоритетов при утверждении бюджета. Таким образом, денежные средства компании, предназначенные для приближающегося бюджетного периода, будут соответственно распределены.

При составлении бюджета с нулевой точки не делается никаких предположений. Каждый вид деятельности и каждый вид затрат необходимо обосновать прежде его включения в бюджет. Составление бюджета нулевой точки требует больших затрат, и, если он применяется с должной тщательностью, то результатом этого может быть установление приоритета для тех видов деятельности, которые приносят компании значительные выгоды.

Рассмотрим составление бюджета нулевой точки на следующем примере.

На предприятии есть два отдела: отдел транспортировки и отдел технического обслуживания, которые конкурируют между собой за получение средств в планируемом году. Ознакомимся с методикой составления бюджета нулевой точки отдела транспортировки. Он рассматривается как комплекс решений, который должен представить ряд операционных уровней бюджета, указав минимальный уровень расходов, на котором могут предоставляться услуги, и два дополнительных уровня, которые могли бы улучшить качество услуг в сравнении с минимальным уровнем.

Отдел транспортировки составляет бюджет нулевой точки для трех уровней.

1 уровень. Бригада из 30 рабочих будет работать по 40 часов в неделю, из которых 5 часов в неделю сверхурочно, 48 недель в году. Каждому рабочему будет выплачиваться заработная плата из расчета 50 тенге за один час урочной работы. Оплата за сверхурочные часы (по 5 часов в неделю) будет производиться согласно норме премиальной выплаты, которая составляет 50% урочной часовой ставки. Кроме того, в соответствии с прогнозами предприятие должно выплатить пособие работникам, которое составляет 20% от начисленной заработной платы.

Переменные накладные расходы, относимые на себестоимость услуг, составляют 3 тенге на 1 человеко-час. Бригада будет перевозить на склад 600000 кг. товарно-материальных запасов еженедельно.

2 уровень. В дополнение к первому уровню компания будет брать в аренду 10 специальных автомашин по 145000 тенге за каждую ежегодно. Это улучшит качество услуг, так как позволит доставлять клиентам тот же объем продукции, что и на первом уровне, однако при этом груз будет доставляться прямо до пункта назначения.

Управлять каждой машиной будет водитель, работающий 48 недель в году, получающий заработную плату в размере 12000 тенге в месяц.

Накладные расходы, относимые на себестоимость услуг, составят 1000 тенге на 1 автомашину в неделю.

3 уровень. Можно взять в аренду компьютер для составления плана работы бригады с целью сокращения общего числа рабочих часов. Аренда компьютера обойдется в 30000 тенге за первый квартал с последующим снижением платы на 10% за остальные кварталы года. Использование компьютера поможет сократить количество рабочих часов на 10%, при этом половина сокращенного времени будет приходиться на сверхурочные часы.

Составление бюджета нулевой точки отдела транспортировки.

1 уровень.

Затраты на оплату труда в урочное время=30 рабочих х 40 часов в неделю х 48 недель в году х 50 тенге=2880000 тенге.

Затраты на оплату сверхурочной работы=30 рабочих х 5 часов сверхурочной работы х 48 недель в году х 25 тенге=180000 тенге.

Затраты на пособия работникам=(2880000 180000) х 20%=612000 тенге.

Переменные накладные расходы=30 рабочих х 40 часов в неделю х 48 недель в году х 3 тенге=172800 тенге.

Итого: 3844800 тенге.

2 уровень.

Аренда автомашин=10 машин х 145000 тенге=1450000 тенге.

Заработная плата шоферов=10 шоферов х 48 недель в году х 12000 тенге=5760000 тенге.

Накладные расходы=10 автомашин х 1000 тенге х 48 недель в году=480000 тенге.

Итого: 7690000 тенге.

3 уровень.

Аренда компьютера=103170 тенге, в том числе:

Первый квартал-30000 тенге,

Второй квартал –27000 тенге,

Третий квартал –24300 тенге,.

Четвертый квартал-21870 тенге.

Экономия средств на оплату труда рабочих:

-за урочное время=((30 рабочих х 40 часов в неделю х 48 недель в году) х 10%) х 50 тенге=288000 тенге,

-за сверхурочную работу=(((30 рабочих х 40 часов в неделю х 48 недель в году) х10%) :2) х 25%=72000 тенге,

-пособия работникам=(288000 72000) х 20%=72000 тенге.

Переменные накладные расходы=5760 часов х 3 тенге=17280 тенге.

Итого экономия средств: 449280 тенге.

Приростная экономия: 346110 тенге.

2.7 Трансфертного ценообразования.

Система трансфертного ценообразования должна выпол­нять следующие цели:

1. Представлять информацию, которая побуждает менедже­ров подразделений принимать обоснованные экономические решения. Это произойдет в том случае, когда действия, пред­принимаемые менеджерами подразделений, чтобы улучшить показатели прибыли в отчетах о деятельности своих подраз­делений, также увеличивают значение прибыли компании вцелом.

2. Представлять информацию, которая полезна для оцени­вания управленческих и экономических показателей деятель­ности подразделений.

3. Целенаправленно перемещать часть прибыли между под­разделениями или местами их размещения.

4. Гарантировать, что автономность деятельности подраз­делений не нарушается.

Существуют пять основных типов трансфертных цен, ко­торые компании могут использовать для передачи товаров и предоставление услуг между подразделениями.

/. Трансфертные цены на основе рыночных цен. Они обычно устанавливаются на основе прейскурантных цен на такие же или похожие товары или услуги; это фактическая цена, по которой поставляющее подразделение продает про­межуточную продукцию внешним заказчикам, или цена, кото­рую предлагает конкурент.

Трансфертные цены на основе маржинальных из­держек. Большинство бухгалтеров исходят из допущения, что маржинальные издержки приблизительно равняются краткосрочным переменным издержкам, которые трактуют­ся как прямые издержки плюс переменные косвенные из­держки. Трансфертные цены на основе полных затрат. Тер­мины«полные затраты» или «долгосрочные издержки» ис­пользуются для предоставления всей суммы расходов на все ресурсы, которые затрачены на продукт или услугу в долго­срочном плане. Некоторые компании, чтобы покрыть постоян­ные издержки, добавляют к переменным издержкам условные надбавки, что в итоге приблизительно соответствует полным издержкам.

4. Трансфертные цены типа затраты — плюс.При транс­фертных ценах, устанавливаемых на основе себестоимости, поставляющие подразделения не получают никакой прибыли от продуктов или услуг, передаваемых другим подразделени­ям. Поэтому эти трансфертные цены не пригодны для изме­рения показателей функционирования. Чтобы преодолеть эту проблему, к себестоимости добавляется надбавка, позволяющая поставляющим подразделениям при трансфертах внутри
компании получать прибыль.

5. Трансфертные цены на основе переговоров. В некото­рых случаях трансфертные цены устанавливаются в ходе пе­реговоров между менеджерами поставляющих и получающих
подразделений. В качестве базы для ведения таких перегово­ров стороны используют информацию о рыночных цепах или маржинальных или полных расходах, хотя формальных тре­бований, что они должны действовать именно на основе этих цеп, не существует.

В большинстве случаев, когда для промежуточного продук­та существует совершенный конкурентный рынок, оптималь­но как для целей принятия решений, так и для оценивания деятельности организации устанавливать трансфертные цены по ценам конкурентного рынка. Совершенный конкурентный рынок существует в том случае, если продукт является одно­родным и если ни один из покупателей или продавцов на ры­ночные цены влиять не может.

Когда трансферты учитываются по рыночным ценам, пока­затели деятельности подразделений с большей вероятностью отражают реальный экономический вклад подразделения в об­щие прибыли компании. Если поставляющего подразделения не существует, промежуточный продукт необходимо закупать на внешнем рынке по текущей рыночной цене. И наоборот, если не существует получающего подразделения, промежу­точный продукт приходится реализовывать на внешнем рын­ке по текущей рыночной цене. Следовательно, в этом случае прибыли подразделений скорее всего похожи на прибыли, ко­торые были бы, если бы подразделения выступали вкачестве отдельных компаний. Вследствие этого рентабельность под­разделений может быть сопоставлена непосредственно с рен­табельностью аналогичных компаний, действующих в этой же отрасли бизнеса.

На совершенном конкурентном рынке поставляющее под­разделение должно поставлять столько промежуточной про­дукции, сколько требуется получающему подразделений, по текущей рыночной цене до тех пор, пока его приростное из­держки будут ниже рыночной цены. Если этого количества недостаточно для удовлетворения спроса получающего под­разделения, оно должно получить остальную часть, купив промежуточный продукт у внешнего поставщика по текущей рыночной цене. И наоборот, если поставляющее подразделе­ние производит больше промежуточного продукта, требуется для получающего, излишек продукции может быть реализован на внешнем рынке по текущей рыночной цене.

Когда реализационные расходы для внутренних трансфер­тов промежуточного продукта идентичны расходам, появля­ющимся на внешнем рынке, поставляющему подразделению становится безразлично, где реализовать свою продукцию: внутри организации или вне ее. Чтобы показать это, рассмо­трим два альтернативных варианта. В первом случае _Сна^чала предположим, что выход продукции поставляющего подразде­ления продается вне организации и получающее подразделе­ние закупает необходимые ему компоненты также вне органи­зации. Во второй ситуации выход промежуточной продукции передается внутри организации по рыночной цене и не реа­лизуется на внешнем рынке.

Трансфертные иены на основе маржинальных затрат

Когда рынок для промежуточного продукта является не­совершенным или его вообще не существует, трансфертные цены на основе маржинальных затрат могут побуждать ме­неджеров как поставляющего, так и получающего подраз­делений действовать на том уровне выпуска продукции, при котором прибыль компании в целом является максималь­ной. Экономическая теория свидетельствует, что теорети­чески правильной трансфертной ценой, стимулирующей общий оптимальный уровень в отсутствие ограничений на мощность, является цена на основе маржинальных затрат на производство промежуточного продукта при оптималь­ном уровне производства компании в целом. Обоснование этого подхода довольно сложное и не нужно для всех чита­телей этой книги.

Большинство бухгалтеров при определении маржиналь­ных затрат исходят из краткосрочной перспективы и пред­полагают, что маржинальные затраты являются постоянны­ми на единицу продукции во всем диапазоне выпуска про­дукции и эквивалентны в краткосрочном плане переменным

издержкам. В этом случае теоретически правильная транс­фертная цена может интерпретироваться как эквивалентная переменным издержкам поставляющего подразделения при предоставлении им промежуточного продукта или услуги. Однако использование краткосрочных переменных издер­жек оптимально только в границах небольшого временного горизонта.

Трансфертные иены на основе переговоров

Трудные ситуации, связанные с установлением обоснован­ных трансфертных цен, привели к появлению утверждений, что для их определения лучше всего воспользоваться пере­говорами. Трансфертные цены на основе переговоров наи­более подходят для ситуаций, в которых проявляются рыноч­ные несовершенства в отношении промежуточного продукта, в частности, когда есть разные реализационные расходы для внутреннего и для внешнего рынков или когда существует не­сколько рыночных цен. Когда на рынке имеются подобные не­совершенства, менеджеры подразделений должны получить свободу покупать и продавать продукцию вне своей компа­нии, что облегчит им участие в переговорах. Утверждается, что в этом случае напряженная обстановка в подразделениях, объясняемая централизованным управлением трансфертными ценами, исчезнет, так как неправильного (с точки зрения под­разделений) распределения ресурсов не будет.

Есть убедительные аргументы в пользу того, что в некото­рых ситуациях, если подразделениям разрешить свободно вести взаимные переговоры о ценах, они, как правило, будут прини­мать решения, в результате которых общие прибыли компании в целом станут максимальными. Это, конечно, будет в том слу­чае, если исходить из допущения, что менеджеры компетентные и знают, как пользоваться бухгалтерской информацией. Чтобы переговоры были эффективными, важно, чтобы менеджеры обеих сторон обладали равными возможностями. Если получа­ющее подразделение имеет множество источников получения промежуточного продукта или услуги, а у поставляющего под­разделения число выходов на заказчиков ограничено, то воз­можности по ведению переговоров у менеджеров этих подраз­делений будут неравными. То же самое наблюдается и в случае, если трансферты составляют относительно небольшую долю бизнеса одного из подразделений и относительно большую долю бизнеса другого. Менеджер подразделения, в котором на трансферты приходится небольшая часть операций, имеет го­раздо больше возможностей при ведении переговоров, посколь­ку, если стороны не договорятся об условиях трансфертов, это подразделение пострадает значительно меньше, чем другое.

Трансфертные цены на основе переговоров не подходят в тех случаях, когда существует совершенный рынок промежу­точного продукта, поскольку на таком рынке трансфертные цены приравниваются к рыночным ценам, т.е. здесь у менед­жеров нет необходимости вести переговоры. В другом пре­дельном варианте, когда рынка для промежуточного продукта вообще не существует, маловероятно, что в ходе переговоров менеджеры могут прийти к какому-то значимому решению. Следовательно, трансфертные цены на основе переговоров лучше всего подходят для ситуаций, в которых на промежуточ­ный продукт или услугу существует несовершенный внешний рынок. В любом случае трансфертные цены, устанавливаемые в ходе переговоров, имеют ряд ограничений:

— поскольку согласованные трансфертные цены зависят от умения сторон вести переговоры и от профессионализма ме­неджеров, занятых в этих переговорах, окончательный резуль­тат может быть далек от оптимального;

эти цены могут привести к возникновению конфликта между подразделениями, для разрешения которого, как ска­зано выше, может потребоваться вмешательство менеджеров центрального уровня;

измерение рентабельности подразделения может зависеть от неодинаковых возможностей сторон, участвующих в переговорном процессе;

установление таких цен требует больших затрат времени ме­неджеров, особенно, если обсуждается большое число операций.

Однако даже если цены на основе переговоров не приводят к оптимальному выходу продукции, мотивационные преиму­щества, связанные с тем, что менеджеры получают полную независимость при принятии решений по исходным матери­алам и объему выхода продукции, могут привести к увеличе­нию прибыли, что превысит потерю прибыли из-за неопти­мальной цены.

Для разработки и принятия управленческих решений необходимо из всей совокупности расходов и доходов выбрать важные для данного решения, т.е. релевантные. Например, из всех расходов по содержанию, эксплуатации и обслуживания производственного оборудования износ его, налог на имущество будут всегда, независимо от того, будет ли (или нет) работать это оборудование. Следовательно, эти издержки иррелевантны, то есть не важны для принятия решения. Релевантными в данном случае будут расходы на топливо, электроэнергию, так как величина их меняется в зависимости от того, эксплуатируется производственное оборудование или нет.

Рассмотрим состав релевантных и иррелевантных расходов и доходов на примере.

Фирма выясняет, покупать ли комплектующую деталь у внешнего поставщика или производить ее собственными силами. Имеются расчетные данные о затратах на собственное производство 1 детали:

оплата труда производственных рабочих – 100 тг.

стоимость материалов – 300 тг.

переменные накладные расходы – 50 тг.

постоянные накладные расходы – 200 тг.

Итого: — 650 тг.

Внешний поставщик поставит такие комплектующие детали в количестве 100 единиц по 500 тенге за единицу. Такое количество деталей может быть произведено в фирме в течение трех месяцев.

Сравним информацию о затратах на собственное производство и приобретение на стороне:

Сумма постоянных расходов будет присутствовать всегда вне зависимости, решит ли фирма сама производить детали или закупать их. Предполагается так же, что в соответствии с договоренностью с профсоюзами рабочие должны быть предупреждены об увольнении за три месяца, значит, производственные рабочие в течение трех месяцев будут получать заработную плату в случае принятия любого из альтернативных решений.

Следовательно, постоянные расходы и оплата труда производственных рабочих являются иррелевантными при принятии управленческого решения. Релевантными же будут затраты на основные материалы и переменные накладные расходы, а также- цена закупки, потому что они будут или не будут понесены фирмой при принятии определенного управленческого решения. Информация о затратах для двух вариантов будет выглядеть следующим образом:

В этом случае фирма решит производить комплектующие детали своими силами, так как затраты в этом случае на 15000 тенге меньше, чем при закупке на стороне.

Рассматривая ряд конкретных примеров, можно заметить, что некоторые издержки в одном случае будут релевантными, в другом – иррелевантными.

Например, если рабочие наняты фирмой случайно или на поденной основе (то есть без заключения контракта, где оговорены условия оплаты при увольнении), то оплата труда производственных рабочих релевантна, так как она будет понесена фирмой только в случае производства деталей собственными силами. Затраты на основные материалы будут иррелевантны в том случае, если материалы закуплены фирмой ранее и имеются в наличии на момент принятия управленческого решения. Следовательно, нет четкой границы между релевантными и иррелевантными расходами. В каждой ситуации следует помнить, что релевантные издержки – это будущие издержки, меняющиеся в зависимости от выбранного варианта решения.

Бухгалтер при подготовке информации для разработки решения должен обратить внимание на период времени, для которого решение принимается. В нашем примере информация взята из расчета трех месяцев. Однако в долгосрочном плане возможно увеличение расходов на оплату труда (например, до 40000 тенге в год) и на покрытие постоянных издержек (до 50000 тенге в год). Поставщик предлагает заключить контракт на поставку деталей в количестве 400 единиц в год в течение 5 лет, т.е. 2000 деталей. В этом случае издержки будут следующими:

Очевидно, что в долгосрочном плане расходы на оплату труда производственных рабочих и постоянные расходы являются релевантными для принятия управленческого решения. В этом случае закупать детали дешевле, чем производить собственными силами. Следовательно, специальные решения должны учитывать временной фактор при подготовке информации для принятия управленческих решений.

3.3 Назначение цены реализуемой продукции и принятие решений об ассортименте выпускаемой продукции (товаров).

Каждая фирма с целью максимизации прибыли старается продать свою продукцию по цене, превышающей хотя бы фактическую себестоимость. Но иногда фирме имеет смысл продать продукцию (товар) ниже себестоимости, но выше переменных, т.е. приростных, затрат. В этом случае, если доходы будут выше переменных (приростных) затрат, фирма в течение краткого периода времени будет получать прибыль. Рассмотрим хозяйственную ситуацию:

Предприятие планирует производить один вид продукции в количестве 100000 единиц в будущем квартале и определяет издержки в следующем размере (в тенге):

оплата труда производственных рабочих – 800000

производственные материалы – 400000

переменные накладные расходы – 300000

постоянные накладные расходы – 600000

Итого себестоимость – 2100000

Предприятие получило заказ на 90000 единиц продукции по рыночной цене 25 тг. за единицу. Заказ на оставшиеся 10000 единиц по цене 25 тг. за единицу, скорее всего, получен не будет. Но покупатель согласен купить эту продукцию по цене 18 тг. за единицу. Бухгалтер должен представить руководителю предприятия информацию о том, следует ли принять заказ на 10000 единиц по предложенной цене 18 тг. за единицу.

Чтобы подготовить информацию по данному вопросу, следует составить калькуляцию себестоимости 10000 единиц продукции, исключив из нее сумму постоянных накладных расходов, так как они присутствуют независимо от того, будет ли принят заказ или нет, то есть не являются релевантными (в тенге):

доход от реализации (10000 ед. х 18) – 180000

оплата труда производственных рабочих (8 тг. на ед. продукции х 10000 ед.) – 80000

производственные материалы (4 тг. на ед. продукции х 10000 ед.) – 40000

переменные накладные расходы (3 тг. на ед. продукции х 10000) – 30000

Итого затрат – 150000

Превышение релевантных доходов над релевантными затратами (180000 – 150000) – 30000 тенге.

Предприятие, приняв заказ на 10000 единиц продукции по цене 18 тг. за единицу, увеличит прибыль на 30000 тг.

Составим информацию о прогнозируемой работе предприятия в 2-х случаях: заказ принят, заказ не принят (в тенге):

Данная информация говорит о выгодности принятия заказа на реализацию 10000 единиц по уменьшенной цене. Но, чтобы дать окончательные рекомендации, необходимо учесть, что продажа 10000 единиц продукции покупателю по сниженной цене может повлиять на будущую рыночную цену, так как конкуренты могут снизить цены реализации, это приведет в будущем к снижению доходов. Кроме того, приняв заказ на 10000 единиц продукции, фирма не сможет в будущем принять более выгодные для себя заказы, продаваемые по выгодной рыночной цене.

Все компании, которые ставят перед собой целью максимизацию прибыли, приходят к выводу, что эта цель ограничена объемами производства и реализации.

Если ограничивающим фактором является спрос, то компании пытаются максимизировать прибыль, концентрируя свои усилия на производстве и сбыте тех видов продукции, которые приносят наибольший маржинальный доход.

Производственными ограничивающими факторами могут быть: недостаток рабочей силы, материалов, производственного оборудования, площадей и пр.

При наличии ограничивающих факторов производственного характера, компания может получить максимально высокую прибыль, производя те виды продукции, которые приносят наибольший маржинальный доход на единицу ограничивающего фактора.

Пример: Компания производит два вида продукции – А и В, спрос на которые одинаково высок, однако у предприятия нет достаточных производственных мощностей для расширения выпуска продукции. Имеется следующая информация:

В данной ситуации ограничивающим фактором является техническая мощность производственного процесса. На первый взгляд компании следует отдать предпочтение производству изделия В, так как именно оно дает больший доход, имея цену большую, чем продукция А. В пользу этого заключения говорят и суммы маржинального дохода (по продукции А – 4 тг., по продукции В – 7,5 тг.). Но анализ влияния ограничивающего фактора дает следующие результаты: маржинальный доход на единицу ограничивающего фактора по продукции А составляет 4 тг. (4 тг : 1 час работы оборудования), по продукции В – 2,5 (7,50 : 3). Следовательно, для максимизации прибыли компания должна стимулировать производство и реализацию продукции А.

Зачастую компании сталкиваются с наличием нескольких ограничивающих факторов, из которых следует выбрать доминирующий и стимулировать производство и сбыт той продукции, которая дает наибольший маржинальный доход в отношении доминирующего ограничивающего фактора.

Пример: Компания производит три вида продукции А, В и С, информация о которых изложена в таблице:

В результате изучения потребительского рынка выявлен следующий спрос на все виды продукции:

А – 4000 единиц

В – 6000 единиц

С – 6000 единиц

Компания до начала отчетного периода заключила договор на поставку покупателю 1000 единиц продукции А.

Поставка материалов не ограничена. Технические возможности производственного оборудования составляют 200000 машино-часов, рабочее время – 50000 нормо-часов. Бухгалтеру – аналитику следует разработать производственный план, который даст возможность максимизировать прибыль.

Решение: Из двух ограничивающих факторов следует выбрать доминирующий. Для этого необходимо рассчитать количество машино-часов и нормо-часов, необходимых для выполнения потенциальных объемов реализации.

Следовательно, ограничивающим фактором являются нормо-часы. Рассчитаем сумму маржинального дохода на 1 нормо-час:

Продукция А 12 : 12 = 1 тг.

Продукция В 10 : 8 = 1,25 тг.

Продукция С 8 : 4 = 2 тг.

Таким образом, компании следует сосредоточить свои усилия на производстве продукции С, чтобы довести объем производства до максимально возможного уровня, так как именно продукция С даст наибольший маржинальный доход на единицу ограничивающего фактора. Следует иметь в виду, что выпуск продукции А, дающей наименьший маржинальный доход, должен составить не менее 1000 единиц, потому что это оговорено обязанностями компании перед покупателем. В целом, производственный план компании будет выглядеть следующим образом:

Инвестиционные решения — это решения о текущих затра­тах, осуществляемых с целью получения доходов в будущем. Будет правильно сказать, что все расходы компании делают­ся в расчете на получение в будущем прибыли. Характерным различием между краткосрочными решениями и решениями о капиталовложениях (на длительный период является время.

Решения о капиталовложениях — обычно наиболее важные из всех решений, которые принимает любая организация, так как они вовлекают значительную долю ее ресурсов в процесс, который часто является необратимым. Решения такого рода принимаются во всех областях деятельности. Решения о ка­питаловложениях в сфере бизнеса касаются инвестиций в со­оружения и оборудование, научные исследования и опытные разработки, рекламу и складские помещения. Решения о ка­питаловложениях в общественном секторе относятся к строи­тельству новых дорог, школ и аэропортов.

Решения о капиталовложениях являются частью процесса составления смет капиталовложений и оценивания их оку­паемости, которые применяются в следующих направлениях:

1) определение того, какие конкретно инвестиционные проекты компания должна выбрать;

2) определение общей суммы капиталовложений, которые компания должна понести в результате реализации проекта;

3) определение того, каким образом должен финансиро­ваться портфель проектов.

Существуют пять методов оценки капиталовложений:

по чистой приведенной стоимости;

по внутренней норме доходности;

по индексу рентабельности;

по учетному коэффициенту окупаемости;

по периоду окупаемости.

Концепция чистой приведенной стоимости

Наиболее просто определить, даст ли проект капиталовложе­ний доход выше, чем альтернативный, равный по риску вложе­нию денег в ценные бумаги, — рассчитать его чистую приведен­ную стоимость (NPV). NPV — это приведенная стоимость чистых поступлений денежных средств, минус первоначальные инвести­ционные затраты на проект капиталовложений. Если норма до­ходности для проекта капиталовложений больше дохода от экви­валентного по риску вложения денег в обращающиеся на рынке ценные бумаги, NPV будет положительной. И соответственно в случае, если норма доходности будет ниже. Таким образом, по­ложительное значение NPV свидетельствует о том, что капита­ловложения в анализируемый проект вкладывать целесообразно, а при отрицательной NPV от проекта нужно отказаться. Нулевое значение NPV указывает на то, что компании должно быть без­различно, принять проект капиталовложений или его отвергнуть.

Внутренняя норма доходности

Внутренняя норма доходности (IRR) капиталовложений — это еще один прием рассмотрения решений о капиталов­ложениях, при котором также принимается во внимание временная стоимость денег. Внутренняя норма доходности представляет собой точную ставку процента, полученного от инвестиционного дохода в течение срока их вложений. Этот показатель иногда называют дисконтированной нор­мой прибыли. Внутренняя норма доходности — это ставка процента (К), которую используют для дисконтирования всех потоков поступлений денежных средств в результате капиталовложения для того, чтобы приравнять приведен­ную стоимость этих поступлений к приведенной стоимости первоначальных денежных расходов, а также это ставка дис­контирования, при которой NPV капиталовложений равна нулю. Внутренняя норма доходности может быть выражена через максимальный размер капитала, который может быть использован для финансирования проекта без ущерба для владельцев акций.

Считается, что при расчете внутренней нормы доход­ности предварительного уточнения стоимости капитала не требуется. Правило принятия решения здесь следующее: если внутренняя норма доходности больше альтернатив­ных издержек на капитал, то инвестиция является при­быльной и даст положительную приведенную стоимость. И наоборот, если внутренняя норма доходности меньше альтернативных издержек, капиталовложение невыгодно, и его результатом будет отрицательная NPV. Таким об­разом, при любом подходе к трактованию сущности вну­тренней нормы доходности все равно потребуется расчет стоимости капитала.

По таблице аннуитетов находим внутреннюю ставку доход­ности.

Принимая решение о капиталовложениях, как и все дру­гие решения, при анализе необходимо исходить из тех по­ступлений денежных средств, которые являются для дан­ного решения релевантными. Эти поступления должны включать будущие приростные потоки денежных средств, которые являются результатом принятия решения по капи­таловложению. Потоки денежных средств включают как их поступления, так и платежи. Поступления можно также представить в виде своего рода экономии расходов денеж­ных средств. Например, решение приобрести новое обору­дование может привести к экономии денежных средств в виде сокращения переменных производственных издержек. Практически такая экономия средств эквивалентна получе­нию денег.

Важно отметить, что при принятии решений по капита­ловложениям при оценке потоков денежных средств в них не включается амортизация, т.к. она не является расходом в форме наличных денежных средств. Это происходит по­тому, что затраты капитала на амортизируемые активы учитываются как расход наличных денежных средств в начале реализации проекта капиталовложений и аморти­зационные отчисления являются просто методом бухгал­терского учета для соответствующего распределения вло­жений в активы по анализируемым отчетным периодам. Поэтому любое включение амортизационных отчислений в оценку потоков денежных средств только приведет к по­вторному счету.

Во многих ситуациях метод внутренней нормы доходности приводит к тому же решению, что и метод чистой приведен­ной стоимости. При рассмотрении обычных проектов (в кото­рых за первоначальным платежом следует серия поступлений денежных средств), которые независимы друг от друга (т.е. когда выбор отдельного проекта не влияет на выбор другого проекта), оба указанных метода приводят к одному и тому же решению: принять проект или его отвергнуть. Однако бывают ситуации, при которых метод внутренней нормы доходности может привести к другому решению по сравнению с методом чистой приведенной стоимости.

Взаимоисключающие проекты

Когда проекты являются взаимоисключающими, впол­не возможно, что методы на основе чистой приведенной стоимости (NPV) и внутренней нормы доходности (IRR) могут привести к различному ранжированию сравнивае­мых проектов, т.е. каждый из них поставит на первое ме­сто разный проект, которому следует отдать предпочтение. Взаимоисключающие проекты возникают в тех случаях, когда принятие одного из них исключает принятие друго­го, например, выбор размещения предприятия в одном ме­сте приводит к тому, что его не окажется в других местах. В примере показано, каким образом оценивание проектов на основе методов IRR и NPV может привести к различ­ным решениям.

Учетный коэффициент окупаемости

Учетный коэффициент окупаемости (также известен как прибыль на инвестированный капитал или прибыль на ис­пользованный капитал) вычисляется делением средней еже­годной прибыли проекта на средние инвестиционные затраты. Этот метод отличается от других тем, что для расчетов ис­пользуются данные о прибыли, а не о поступлениях денежных средств. Применение этого метода стало результатом широко­го использования при анализе финансовых отчетов показателя прибыли на инвестированный капитал.

При исчислении среднегодовой чистой прибыли в расчеты включаются только величины дополнительных доходов и рас­ходов, связанных с анализируемым капиталовложением. По­этому среднегодовая чистая прибыль — это частное от деления разницы между маржинальными доходами и маржинальными расходами на планируемый срок капиталовложений. В мар­жинальные расходы включают или чистую стоимость инве­стиций, или совокупные амортизационные отчисления; это величины идентичны. Средняя величина инвестиций, исполь­зуемая в вычислении, зависит от метода начисления аморти­зации. Если начисление амортизации равномерное, то пред­полагается, что стоимость инвестиций будет уменьшаться с течением времени так же равномерно. Средняя стоимость инвестиции при этом подходе равна половине суммы первона­чальных инвестиционных затрат плюс половина ликвидаци­онной стоимости в конце срока проекта.

Учетный коэффициент окупаемости = Среднегодовая прибыль

Средняя стоимость инвестиций

Учетный коэффициент окупаемости имеет серьезный не­достаток: при его применении игнорируется временная стои­мость денег. Когда этот метод используется в отношении про­екта, где поступлений денежных средств нет почти до конца его срока, он покажет тот же учетный коэффициент окупае­мости, что и для проекта, где поступления денежных средств происходят на раннем этапе его реализации при условии, что средние поступления денежных средств по этим проектам одинаковы. По этой причине метод учетного коэффициента окупаемости не может быть рекомендован.

Если более чем один ресурс является ограниченным, оптимальную производственную программу определить при помощи показанного выше метода нельзя. Рассмотрим ситуацию, представленную в табл. 26.1, если в ней помимо труда появляется еще один ограниченный ресурс. Предположим, что для обоих изделий — Y и Z — применяется один и тот же материал и что поставка этого материала в следующий учетный период ограничена общим объемом в 3440 ед. Теперь редких ресурса два: труд и материал. Если применить процедуру, описанную выше, то вклад на единицу относительно редкого ресурса будет иметь следующий вид:

Изделие Y, £ Изделие Z, £

Труд 2,33 (£14 /6 ч) 2,00 (£16 /8 ч)

Материал 1,75 (£14 / 8 ед.) 4,00 (£16 / 4 ед.)

Этот анализ показывает, что изделие Y обеспечивает больший вклад в прибыль на час труда, но изделие Z дает большую прибыль на единицу используемого материала, поэтому не ясно, как следует распределять оба редких ресурса по каждому из изделий. При таких обстоятельствах необходимо обратиться к более сложным математическим приемам, которые позволяют установить программу получения оптимального выхода продукции.

Линейное программирование — это мощный математический прием, который может применяться для решения проблем, связанных с рационированием ограниченных ресурсов при множестве альтернативных вариантов таким образом, чтобы получить оптимальные выгоды. Он позволяет отыскать реальную комбинацию конечных результатов, при которой заданная целевая функция будет максимальной или минимальной.

Целевая функция отражает в количественном виде указанную выше цель и обычно используется в форме получения максимальной прибыли или обеспечения минимальных издержек. Линейное программирование может использоваться в том случае, если анализируемые зависимости предполагаются линейными и когда оптимальное решение действительно существует.

Чтобы ситуация соответствовала допущению о линейности, следует предположить, что вклад в прибыль на единицу по каждому виду продукции и использование ресурсов на единицу являются одинаковыми, независимо от количества выпускаемой и реализуемой продукции в рассматриваемом диапазоне. Также следует исходить из предположения, что произведенные единицы продукции и распределяемые ресурсы можно делить до бесконечности. Это означает, что оптимальный план, в котором предусматривается выпуск 94,38 ед., является возможным. Однако на практике нам придется интерпретировать такой план как производство, ровное 94 ед.

Задача при множестве ограниченных ресурсов Компания LP в настоящее время выпускает два изделия. Ниже представлены нормативные издержки по каждому из них.

Изделие Z (£) (£)Изделие Y (£) (£)

Нормативная цена реализации 110 Нормативная цена реализации 118

Минус нормативные издержки: Минус нормативные издержки:

материалы (8 ед. по £4 за ед.) 32 материалы (4 ед. по £4 за ед.) 16

труд (6 ч по £10 за ч) 60 труд (8 ч по £10 за ч) 80

переменные накладные расходы переменные накладные расходы

(4 ч работы оборудования по £1) 4 (6 ч работы оборудования по £1) 6

96102

Вклад в прибыль 14 Вклад в прибыль 16

В течение следующего учетного периода ожидается, что ресурсы будут ограничены следующими показателями:

Труд 2800 ч

Материалы 3440 ед.

Мощность оборудования 2760 ч

Менеджер по маркетингу считает, что максимально возможная реализация изделия Y составляет 420 ед. По изделию Z ограничений нет. Вам поручили дать рекомендации о том, как следует использовать оборудование и ресурсы наилучшим образом, чтобы получить от них оптимальные выгоды.

Процедура, которой воспользуемся для решения поставленной задачи, связана, во-первых, с формулированием этой задачи в алгебраическом виде, поэтому введем следующие обозначения: Y — число единиц продукта Y, a Z — число единиц продукта Z, выпускаемых компанией. Во-вторых, следует уточнить целевую функцию, которой в данном примере является максимизация вклада в прибыль (обозначим ее Q. Кроме того, необходимо учесть ограничения по исходным ресурсам. Теперь можно сформулировать модель линейного программирования в следующем виде:

Максимизировать С = 147 16Z, при условии, что

8Y 4Z <3440 (ограничение по материалу)

6Y 8Z <2880 (ограничение по труду)

AY 6Z <2760 (ограничение по мощности оборудования)

0 < Y < 420(ограничение по минимальной и максимальной реализации)

Z > 0 (ограничение по минимальной реализации)

В этой модели «максимизировать С» означает, что мы стремимся иметь вклад в прибыль максимальным при неизвестном числе единиц Y, каждая из которых дает вклад в прибыль в £14 на единицу, и неизвестном числе единиц Z, вклад в прибыль одной из них равен £16. Ограничение по труду показывает, что для производства единицы изделия Y требуется 6 ч труда, а для изделия Z — 8 ч. Таким образом общее время (6 ч • Y 8 ч • Z) не может превышать 2880 ч. Аналогичные обоснования применяются к другим ресурсам.

Поскольку линейное программирование — это не более чем математический инструмент, применяемый для решения оптимизационных проблем ограничения, сам по себе этот прием не гарантирует, что полученный в результате него вариант будет обоснованным с логической точки зрения. Например, производственная задача для некоторых неприбыльных продуктов показывает, что оптимальный уровень выхода продукции может быть при отрицательном значении, что, понятно, является невозможным. Чтобы не допустить таких нереалистических результатов, следует включить требования о получении неотрицательного результата, которое указывает, что все переменные в задаче должны быть равными нулю или больше нуля. Поэтому необходимо добавить к модели для рассматриваемого примера ограничение, что 7 и Z должны быть не меньше нуля, т. е. мы должны включить требования о получении 0 < Y < 420. Последнее выражение указывает, что реализация Y, с одной стороны, не может быть меньше нуля, а с другой — не должна превышать 420 ед.

Созданную модель можно решить либо графически, либо симплекс-методом. Если выпускается не более двух видов продукции, можно воспользоваться графическим методом, однако он становится непрактичным, если рассматривается более двух видов продукции, в этом случае необходимо прибегнуть к симплекс-методу.

Графический методИспользование первого ограничения по материалу 8Y 4Z < 3440 означает, что можно максимально изготовить 960 ед. изделия Z, при котором выпуск изделия Y будет нулевым. 960 ед. получается, если разделить 3440 ед. материала на 4 ед. материала, необходимые для выпуска каждой единицы изделия Z. И наоборот, если материал не выделять на производство изделия Z, можно выпустить 430 ед. изделия Y (3440 ед. материала, деленных на 8 ед.). Поэтому можем указать, что

когда Y= 0, то Z— 860 и когда Z= 0, то Y= 430.

Прямая линия начинается в точке с координатами (Z = 0, Y = 430) и заканчивается в точке (Y = 0, Z= 860). На вертикальной оси откладывается число выпущенных единиц Y, а на горизонтальной оси — Z.

Область слева от линии 8Y 4Z <3440 содержит все возможные варианты выпуска изделий Y и Z в указанной ситуации, а любая точка, лежащая на линии, соединяющая две конечные точки, представляет собой максимальную комбинацию изделий Y и Z, которые могут быть произведены в условиях, ограниченных 3440 ед. материала. Каждая точка справа от этой линии приводит к нарушению ограничения материала.

Ограничения по труду 6Y 8Z <2880 свидетельствуют, что если производство изделия Z является нулевым, то максимально можно выпустить 480 ед. изделия Y(2 880 /6), а если выпуск Y является нулевым, то можно изготовить 360 ед. Z (2880/8). Теперь можно провести вторую линию с координатами (Z= 0, Y= 360) и (Y= 0, Z= 360).

Ограничение по мощности работы оборудования (выраженной временем) представлено точками с координатами (Z = 0, Y = 690) и (Y = 0, Z = 460) и линией, которая их соединяет. Область слева от линии 4Y 6Z <2760 указывает все возможные решения, которые удовлетворяют ограничению по мощности оборудования.

Последнее ограничение, которое сейчас рассмотрим, связано с тем, что объем реализации изделия Y не может превышать 420 ед. В графическом виде это показано линией Y <420, и все значения ниже этой линии отражают все возможные решения, которые удовлетворяют данному ограничению.

Понятно, что любое решение, которое соответствует сразу всем ограничениям, должно находиться в затененной зоне ABCDE. Теперь необходимо найти точку внутри затененной области, в которой вклад в прибыль С максимален. Это максимальное значение будет соответствовать в одной из угловых точек области ABCDE. Целевая функция имеет вид С = 14 Y 16Z, а случайное значение вклада в прибыль выбирается таким, чтобы эта целевая функция проходила через область ABCDE.

Если выбрать общий вклад в прибыль, равный, например, £2240, то его можно получить, выпустив 160 ед. изделия Y при вкладе в прибыль от каждой из них в £14 или 140 ед. Z при вкладе в прибыль £16 на единицу. Поэтому можно провести линию через точки с координатами (Z = 0, Y = 160) и (Y = О, Z = 140). Каждая точка на этой пунктирной линии отражает вклад в прибыль от изделий Z и Y, при котором общий вклад равен £2240. Пунктирная линия продолжена вправо до касания дальнего угла границы области ABCDE. Здесь находится оптимальное решение: точка С, которая указывает выход продукции в 400 ед. изделия Y (вклад в прибыль £5600) и 60 ед. изделия Z (вклад в прибыль £960), что в совокупности дает общий вклад в прибыль в £6650.

Симплекс-метод

Если, используя имеющиеся редкие ресурсы, выпускается более чем два вида продукции, оптимальное решение при помощи графического метода получить очень сложно, поэтому следует воспользоваться неграфическим подходом, который известен как симплекс-метод. Этот метод также предоставляет дополнительную информацию об альтернативных издержках и маржинальных ставках замещения, которые особенно полезны для принятия решений планирования и управления.

Симплекс-метод требует выполнения множества довольно утомительных вычислений, однако в настоящее время разработаны стандартные компьютерные программы, которые позволяют решать подобные задачи за несколько минут. Поэтому цель — не вдаваться в указанные мелкие вычисления, а разобрать сущность этого метода и показать, как он может быть использован для управленческого учета. Тем не менее, чтобы обеспечить понимание сущности метода, процедура вычислений должна быть в целом показана, что мы и сделаем, применив рассматриваемый здесь метод к задаче, представленной в табл. 26.2.

Чтобы применить симплекс-метод, следует сначала сформулировать модель, которая не включает никаких неравенств. Это можно сделать, если ввести в модель так называемые дополнительные переменные. Они добавляются к задаче линейного программирования, чтобы учесть любые ограничения, которые не используются в точке оптимальности, при этом на каждое ограничение вводится по одной дополнительной переменной. В рассматриваемом здесь примере компания сталкивается с ограничениями по материалам, труду, мощности оборудования и максимальному объему реализации изделия Y. Поэтому S1 вводится для представления неиспользованных материальных ресурсов, S2 — неиспользованных часов труда, S3 — неиспользованной мощности оборудования и S4 — неиспользованного потенциала реализации. Теперь можно выразить модель по данным табл. 1 в уравнениях с равенствами, а не с неравенствами, как это сделано выше, а именно:

Максимизировать С =14F 16Z,

при условии, что 8Y 4Z S1 = 3440 (ограничение по материалу);

6Y 8Z S2 = 2880 (ограничение по труду);

4Y 6Z S3 = 2760 (ограничение по мощности оборудования);

1У S4= 420 (ограничение по реализации для изделия Y).

Для труда при достижении оптимального решения расходование (6 ч • Y 8 ч • Z) плюс любые неиспользованные часы S2 будут равны 2880 ч. Аналогичные обоснования применяются для других производственных ограничений. Ограничение по реализации указывает, что число единиц Y, которые реализованы, плюс любые отклонения от максимального спроса должны составлять 420 ед.

Теперь выразим все приведенные выше уравнения в матричной форме, причем дополнительные переменные будут в ее левой стороне.

Первая матрица

Количество Y Z

S1 = 3440 -8 -4 (1) (ограничение по материалу)

S2 = 2880 -6 -8 (2) (ограничение по труду)

S3 = 2760 -4 -6 (3) (ограничение по мощности оборудования)

S4 = 420 -1 0 (4) (ограничение по реализации)

С = 0 14 16 (5) вклад в прибыль

Столбец с количественными значениями в матрице указывает доступные ресурсы или неиспользованные резервы, когда производство является нулевым. Например, строка S1 в матрице указывает, что если производство является нулевым, доступны 3440 ед. материала. Столбец Y показывает, что для изготовления единицы изделия Y необходимы 8 ед. материала, 6 ед. труда и 4 ч. работы оборудования и что производство единицы Y приводит к сокращению потенциальной реализации Y на 1. Из столбца Y также видно, что производство единицы изделия Y обеспечивает вклад в прибыль в £14. Аналогично можно пояснить столбец Z. Обратите внимание, что элемент в колонке вклада в прибыль (т. е. строка С) для колонки количества является нулевым, что объясняется тем, что первая матрица относится к нулевому выходу продукции, при котором вклад в прибыль также является нулевым.

Столбец S1 (материалы) третьей матрицы свидетельствует, что материалы использованы полностью. (Когда ресурсы указаны в виде заголовков столбцов в конечной матрице, это говорит о том, что они использованы полностью). Поэтому чтобы получить единицу материала, столбец для S1 показывает, что следует изменить оптимальную программу производства, увеличив выпуск изделия Z на 3/20 единицы и сократив выпуск изделия Y на 1/5 единицы. Эффект от устранения одной редкой единицы материала из производственного процесса в обобщенном виде показан в табл.2.

Таблица 2 Результат изъятия одной единицы материала из программы оптимального производства

S3, мощность S4, реализация Y S1, материалы S2, труд Вклад в прибль

оборудования .

Увеличение производства Z

на 3/20 ед. – 9/10 * (3/20*6) — -3/5 * (3/20*4) — 6/5 * (3/20*8) 12/5 * (3/20*16)

Снижение производства Y

на 1/5 ед. 4/5 * (1/5*4) 1/5 8/5 * (1/5*8) 6/5 * (1/5*6)-14/5 * (1/5*14)

Чистый результат -1/10 1/5 1 нет -2/5

. .

Сосредоточим теперь основное внимание на колонке мощности оборудования в табл. 26.3. Если увеличить производство изделия Z на 3/20 ед., то потребуется больше часов работы оборудования, что в свою очередь приведет к тому, что имеющаяся мощность сократится на 9/10 ч. Каждая единица изделия Z требует 6 ч работы оборудования, и поэтому на 3/20 ед. потребуется 9/10 ч (3/20 • 6). С учетом того что одна единица изделия Y требует 4 ч работы оборудования, сокращение производства изделий Y на 1/5 ед. освободит 4/5 ч работы оборудования. Общий результат этого процесса приведет к снижению имеющейся мощности оборудования на 1/10 ч. Аналогичные принципы используются и для других вычислений, представленных в табл. 2.

Теперь согласуем информацию, указанную в табл. 2, с колонкой материалов (S1) в третьей матрице. Колонка S1 показывает, что для того чтобы высвободить 1 ед. из оптимальной программы производства, следует увеличить выпуск изделия Z на 3/20 ед. и сократить выпуск изделия Y на 1/5 ед. Указанный процесс замещения приведет к тому, что неиспользуемая мощность оборудования сократится на 1/10 ч работы оборудования, при этом на 1/5 ед. повысится неудовлетворенный спрос на изделия Y (S4) и на £2/5 понизится вклад в прибыль. Всю эту информацию можно получить из колонки материалов S1 в третьей матрице, а табл. 2 это подтверждает. Эта таблица также подтверждает, что процесс замещения по труду дает чистый эффект, равный нулю, и в колонке S1 в третьей матрице по строке труда (т. е. S2) никакого элемента нет.

Альтернативные издержки

Строка вклада в прибыль в конечной матрице содержит важную информацию для бухгалтера. Цифры в этой строке показывают значения альтернативных издержек (также известных как теневые цены) для редких факторов материала и труда. Например, сокращение во вкладе в прибыль из-за потери одной единицы материала составляет £0,40, от потери часа труда — £1,80. Выше в исследованиях указано, что эта информация важна для принятия решений, и мы воспользуемся ею вскоре для определения релевантных издержек по ресурсам. Доказательство наличия альтернативных издержек можно наблюдать в табл. 2. Из колонки вклада в прибыль видно, что потеря единицы материала ведет к потере вклада в прибыль в £0,40.

Процесс замещения при наличии дополнительных ресурсов

Менеджер может действовать так, чтобы устранить ограничение, накладываемое на деятельность организации из-за нехватки какого-то редкого ресурса. Например, компания может получить материалы-субституты или закупить требуемые материалы у зарубежного поставщика. В этом случае возникает ситуация, в которой для получения оптимального решения применяются ресурсы, добавленные к тем, которые использовались в модели до этого. Здесь маржинальные ставки замещения, указанные в конечной матрице, могут показывать оптимальное использование дополнительных ресурсов. Однако когда дополнительные ресурсы становятся доступными, необходимо поменять знаки в конечной матрице на обратные. Объяснение связано с тем, что удаление одной единицы материалов из оптимальной производственной программы требует, чтобы производство изделия Z было увеличено на 3/20 ед., а выпуск изделий Y сокращен на 1/5 ед. Если затем решим вернуть удаленную единицу материала в оптимальную производственную программу, то должны будем осуществить указанный процесс в обратном порядке, т. е. увеличить выпуск изделий Y на 1/5 ед., а выпуск изделий Z сократить на 3/20 ед. Здесь важно помнить, что когда рассматриваются ответные действия на получение дополнительных материалов, которые превышают значения, вошедшие в первоначальную модель, то знаки всех элементов в конечной матрице следует поменять на противоположные.

Теперь можно установить, как дополнительную единицу редких материалов можно использовать наилучшим образом. Изучение третьей матрицы показывает, что выпуск изделия Y следует увеличить на 1/5 ед., а изделия Z сократить на 3/20 ед., в результате чего дополнительный вклад в прибыль составит £0,40. Этот вариант идентичен решению, которое было получено графическим методом.

Обратите внимание, что этот процесс ведет к увеличению часов работы оборудования на 1/10 ч (S3) и сокращению потенциальной реализации изделия Y на 1/5 ед. (S4). Аналогично если бы удалось получить дополнительный час труда, следовало бы увеличить производство Z на 1/5 ед. и сократить выпуск изделия Y на 1/10 ед., результатом чего стал бы дополнительный вклад в прибыль в £1,80. Это наиболее эффективное использование, которое можно получить от дополнительных трудовых и материальных ресурсов. Однако с практической точки зрения решения не должны быть связаны с долями единиц ресурсов; поэтому, например, компания LP могла бы получить дополнительно 200 ч труда; в результате чего, как свидетельствует конечная матрица, следует изменить оптимальный производственный план так, чтобы выпуск изделия Z увеличился на 40 ед. (200 •1/5 ед.), а изделия Y сократился на 20 ед. Этот процесс ведет к тому, что мощность оборудования используется теперь на 160 ч меньше, а потенциальная реализация изделия Y возрастает на 20 ед.

Варианты использования линейного программирования

Вычисление релевантных издержек

Вычисление релевантных издержек является важным элементом для принятия решений. Если ресурс является редким, альтернативное его использование приводит к разному вкладу в прибыль, и поэтому при использовании этого ресурса организация несет альтернативные издержки. Относительные издержки для редкого ресурса вычисляются как Стоимость приобретения ресурса Альтернативные издержки.

Список рекомендуемой литературы

Основная:

1.Закон РК «О бухгалтерском учёте и финансовой отчётности» от 28 02.2007г. №234-III

2. Международные стандарты финансовой отчётности:Пер.полного официального текста МСФО принятые в ЕС по сост. На 1 января 2008 г.-М.:Аскери-АССА,2008

3.Типовой план счетов бухгалтерского учёта.Утверждён приказом Министра финансов Республики Казахстан от 23 мая 2007 года №185

4. Варушина М.А. Бухгалтерский управленческий учёт, Москва ЗАО «Финстатинформ»,2000

5. Друри К.Управленческий и производственный учёт (Перевод с англ.) М.:ЮНИТИ,2003

6. Карпова Т.П.Основы управленческий учёта ,Моска,ИНФРА-М,2003

7. Карпова Т.П.Управленческий учёт: Учебник – Москва «Аудит»,Издательство «ЮНИТИ»,2000

8. Хорнгрен Ч.Т., Фостер Дж.Бухгалтерский учёт: управленческий аспект :Пер.с англ./Под ред. Я.В. Сок олова — М.: Финансы и статистика,2000

9.Шим Дж., Сигел Дж.Г. Методы управления себестоимостью и анаиза.М.:Филинъ,1996г.

10. .Назарова В.Л., Фурсов Д.А., Фурсова С.Д.Управленческий учёт. Алматы,Экономика,2004

11. Хорнгрен Ч.Т., Фостер Дж., Ш. Датар. Управленческий учёт, Питер,2007

Дополнительна литература:

12.Нидлз Б. и др. Принципы бухгалтерского учета (пер. с англ.),2-ое изд. М: Финансы и статистика,1993г.

13.Радостовец В.К. Финансовый и управленческий учет на предприятий – Алматы: НАК Центр-аудит, 2002г.

14.Синк Д. Скотт. Управление производительностью: планирование, измерение и оценка. Контроль и повышение. (Пер. с англ.) — М.: Прогресс,2003г.

15.Ткач В.И., Ткач В.В. Управленческий учет: международный опыт. – М: Финансы и статистика, 2008г.

16.Хорнгрен Е., Фостер Д.Ж. Бухгалтерский учет: управленческий аспект. М: Финансы и статистика, 2008г.

17.Яругова А. Управленческий учет. Опыт экономически развитых стран (пер. с польск. С.Н.Розинской, Г.И. Лебедевой). – М: Финансы и статистика, 2003г.

19.Николаева С.А. Особенности учета затрат в условиях рынка: Система «Директ-костинг»: Теория и практика – М.: Финансы и статистика, 1993г.

20.Сатубалдин С.С.Учётные системы транзитной экономики — Алматы: САИНАЛ,2003

21.Ткач В.И., Ткач В.В. Управленческий учет: международный опыт. – М: Финансы и статистика, 1994г.

22.Управленческий учет. — учебное пособие, разработанное на основе стандартов бухгалтерского учета. — Алматы: ЮСАИД КАРАНА, 2003г.

23.Кондраков Н.П., Иванова М.А.Бухгалтерский управленческий учёт, М.:ИНФРА – М,2004

24. Жапаров К.Ж. Учет и анализ. – Алматы; 2000.

25.Нурсеитов Э.О.,Нурсеитов Д.Э.МСФО в Казахстане:принципы перехода и применения,Алматы,2007г.

26. Дюсембаев К.Ш., Сатенов Б.И. «Директ — костинг: теория, методология и практика» — Алматы,2002г.

27. Рахман Э., Шеремет А. Бухгалтерский учет в рыночной экономике. – М. ; Финансы и статистика, 2003.

28. Грей С., Нидлз Б. Финансовый учет: глобальный подход-Москва; 2005.

29.Друри К. Введение в управленческий и производственный учет (Перевод с англ. Под ред. Н.Д. Эрнашвили) М. Аудит, ЮНИТИ,2003

30. Назарова Т.Б. Бухгалтерский учет хозяйствующих субъектов, Алматы, Экономика,2009

31. Проскурина А.К. Бухгалтерский учет, Алматы, 2022